Bandar Gua Musang telah dinyatakan di dalam RMT untuk dijadikan sebagai sebuah pusat pertumbuhan wilayah dengan tujuan untuk mempercepatkan proses pembangunan kawasan Kelantan Selatan bagi mengurangkan ketidakseimbangan ekonomi antara wilayah. Setelah Lembaga Kemajuan Kelantan Selatan (KESEDAR) ditubuhkan pada tahun 1979, kerja-kerja untuk mengenalpasti beberapa pusat penempatan yang sedia ada untuk dinaikan ketaraf sebuah bandar baru telah dijalankan oleh Unit Perancang Khas KESEDAR dan salah satu daripadanya ialah Gua Musang.Bandar baru Gua Musang telah pun dirancang oleh Unit Perancang Khas KhSEDAR dan pada tahun 1980,Pelan Pembangunan Gua Musang sehingga ketahun 2000 telah siap disediakan.Pelan Pembangunan ini menjadi garis panduan kepada proses pembangunan bandar ini sehingga tahun 2000 nanti. Perlaksanaan projek pembangunanya telah pun bermula pada tahun 1980.Pembangunanya dijalankan mengikut fasa,iaitu dibahagikan kepada empat fasa.Fasa I pembangunanya termasuk didalam Rancangan Malaysia Keempat.Dibawah fasa ini,pembangunanya banyak ditumpukan kepada penyediaan kemudahan infrastraktur dan juga kemudahan awan di tapak bina. Perancangan dan pembangunan bandar baru ini telah banyak mengubah keadaan sosio-ekonomi penduduk Gua Musang. Perancangan dan pembangunanya juga telah banyak mengesani keatas nilai tanah di kawasan tapak bina dan kawasan sekitarnya.Di antara tahun 1977 hingga ketahun 1982 nilai tanah telah meningkat diantara 10% hingga 150% setahun bergantung kepada;keadaan,lokasi,bentuk, saiz,kualiti dan juga kemudahan laluan serta lain-lain kemudahan yang ada.Namun begitu peratus kenaikan yang tinggi ini bukanlah semata-mata disebabkan oleh perancangan dan pembangunan bandar ini tetapi juga disokong oleh lain-lain faktor seperti peranan institusi, perundangan,sistem nilai penduduk tempatan dan lain-lain faktor yang ada kaitan.